Private Placement VS Private Mandate

Anda ada terdengar tentang private placement? Apa pula bezanya dengan private mandate?

Baik, bunyinya macam sama tapi sebenarnya kedua-dua jenis pelaburan ini sangat berbeza dan tidak sama langsung!

Beza Private Mandate dan Private Placement

Private mandate = pelabur memberi mandat pelaburan terus ke bursa saham yang diuruskan oleh pengurus dana. Kesemua urusan dan keputusan pelaburan dilakukan oleh pengurus dana.

Private placement = pelabur membeli lot saham keutamaan (private placement) dan dalam tempoh kontrak (biasanya 2-3 tahun sahaja) daripada pihak syarikat yang memerlukan modal untuk pembesaran operasi atau mendapatkan modal untuk suatu projek tertentu yang menguntungkan. Dalam tempoh itu, pelabur akan mendapat dividen secara tetap dan di akhir tempoh, modal pelabur (lot saham keutamaan yang dibeli) akan dipulangkan kembali kepada pelabur (redeemable).

Orang macam mana yang pilih pelaburan private mandate dan yang macam mana pilih private placement?

Jika minat saham (jual beli saham) tapi tak ada masa nak trading sendiri, boleh tolerate risiko dan selesa dengan jangka panjang 3-5 tahun atau lebih, anda sesuai memilih Private Mandate.

Jika anda minat konsep seperti koperasi, di mana anda dapat dividen stabil, dan selesa jangka pendek 1-3 tahun maka anda sesuai memilih private placement.

Jika buat perbandingan potensi, private mandate lebih besar tetapi untuk private placement, nilai dividen telah ditentukan lebih awal bergantung amaun pelaburan.

Potensi private mandate vs Dividen Private Placement 

Namun, ada perkara penting anda perlu tahu tentang pelaburan private placement. Anda perlu menyediakan dokumen bukti anda adalah pelabur "Sophisticated Investor" sekiranya pelaburan anda kurang daripada RM250,000. Untuk pelaburan bernilai RM250,000 dan ke atas, dokumen bukti tidak perlu disertakan.

Perbezaan antara Private Mandate dan Private Placement di Malaysia: Panduan Pelaburan yang Komprehensif

Dalam dunia kewangan dan pelaburan di Malaysia, terdapat beberapa konsep yang sering digunakan oleh individu dan syarikat untuk meraih keuntungan daripada pasaran saham dan instrumen kewangan lain. Dua istilah yang penting dalam konteks ini adalah private mandate dan private placement. Walaupun keduanya berkaitan dengan pelaburan peribadi, mereka berbeza dari segi struktur dan tujuan. Dalam artikel ini, kami akan mengupas perbezaan utama antara private mandate dan private placement, serta memberi penerangan lebih mendalam tentang bagaimana ia berfungsi dalam konteks pasaran kewangan di Malaysia.

Apakah Itu Private Mandate?

Private mandate adalah suatu bentuk perjanjian di mana seorang pelabur melantik seorang pengurus pelaburan atau firma pengurusan aset untuk menguruskan portfolio pelaburan mereka. Dalam sistem ini, pelabur memberi kuasa penuh kepada pengurus untuk membuat keputusan pelaburan bagi pihak mereka. Private mandate lebih bersifat peribadi dan disesuaikan dengan keperluan serta objektif kewangan individu atau syarikat yang melabur. Perjanjian ini biasanya melibatkan pelaburan dalam instrumen seperti saham, bon, dan aset lain, dengan syarat bahawa pengurus pelaburan akan bertindak mengikut garis panduan yang telah ditetapkan oleh pelabur.

Ciri-ciri Private Mandate

1. Pengurusan Peribadi: Dalam private mandate, pelabur mempunyai kebebasan untuk memilih pengurus pelaburan yang mereka percayai, dan pengurus pelaburan tersebut akan bertanggungjawab menguruskan dana pelaburan berdasarkan objektif pelaburan pelabur.
2. Kebebasan dalam Keputusan Pelaburan: Pengurus pelaburan diberi kuasa untuk membuat keputusan mengenai pembelian dan penjualan aset, tetapi biasanya dengan mengambil kira risiko yang boleh diterima oleh pelabur.
3. Pendekatan Terperinci: Private mandate membolehkan pendekatan yang lebih terperinci dalam merancang portfolio, yang boleh disesuaikan dengan kehendak dan matlamat kewangan pelabur.
4. Fleksibiliti dalam Pelaburan: Pelabur yang memilih private mandate berpeluang untuk melabur dalam pelbagai instrumen kewangan mengikut pilihan mereka, sama ada dalam saham tempatan atau antarabangsa, bon, atau aset lain.

Kelebihan Private Mandate

• Pengurusan Kewangan Yang Disesuaikan: Private mandate membolehkan pelabur mendapat pengurusan pelaburan yang sangat disesuaikan dengan objektif kewangan mereka.
• Keputusan Berdasarkan Kepentingan Pelabur: Keputusan pelaburan akan dibuat dengan mengambil kira risiko dan pulangan yang bersesuaian dengan keadaan kewangan serta matlamat pelabur.
• Penyelesaian Untuk Pelabur Berpengalaman: Private mandate adalah pilihan yang baik bagi pelabur yang sudah berpengalaman dan mahu mengendalikan portfolio mereka secara lebih peribadi, namun memerlukan panduan daripada profesional.

Apakah Itu Private Placement?

Sementara itu, private placement merujuk kepada penawaran sekuriti atau saham syarikat kepada pelabur terpilih secara langsung, tanpa melibatkan tawaran awam kepada umum. Private placement biasanya digunakan oleh syarikat untuk mengumpul dana daripada pelabur tertentu, biasanya pelabur institusi atau individu yang mempunyai kapasiti kewangan yang besar. Proses ini lebih cepat dan fleksibel berbanding penawaran saham awam (IPO), tetapi ia tertakluk kepada syarat dan peraturan yang ditetapkan oleh pihak berkuasa seperti Suruhanjaya Sekuriti Malaysia (SC).

Ciri-ciri Private Placement

1. Penawaran Terhad: Private placement hanya terbuka kepada pelabur yang dipilih atau terhad, yang sering kali terdiri daripada pelabur institusi, syarikat besar, atau individu yang berpengaruh.
2. Pelaburan Tidak Dikenakan Tawaran Awam: Tidak seperti tawaran awam, yang melibatkan pengumuman secara terbuka kepada pasaran, private placement hanya dilaksanakan dalam kalangan pelabur terpilih.
3. Proses Yang Cepat dan Mudah: Proses private placement lebih cepat daripada IPO kerana tidak melibatkan banyak prosedur dan kelulusan yang kompleks daripada pihak berkuasa.
4. Keuntungan Untuk Syarikat: Syarikat yang memilih untuk melaksanakan private placement dapat memperoleh dana dengan lebih cepat untuk tujuan pertumbuhan atau pengembangan perniagaan mereka.

Kelebihan Private Placement

• Pengumpulan Dana Yang Cepat: Salah satu kelebihan utama private placement adalah kemampuannya untuk mengumpul dana dengan cepat, kerana ia tidak memerlukan proses yang panjang dan rumit seperti dalam IPO.
• Tiada Keharusan untuk Mematuhi Penawaran Awam: Syarikat tidak perlu menghadapinya proses yang lebih berat untuk penawaran awam. Mereka hanya perlu memenuhi keperluan yang ditetapkan oleh pihak berkuasa yang berkaitan.
• Pelabur Yang Terpilih: Private placement memberi peluang kepada syarikat untuk bekerja dengan pelabur yang mempunyai kepakaran dan kapasiti kewangan untuk menyokong pertumbuhan syarikat.

Perbezaan Utama antara Private Mandate dan Private Placement

Walaupun kedua-dua konsep ini berkaitan dengan pelaburan dalam sektor kewangan, terdapat beberapa perbezaan utama antara private mandate dan private placement. Berikut adalah perbandingan antara keduanya:

1. Objektif Utama

   • Private Mandate bertujuan untuk menguruskan portfolio pelaburan secara peribadi bagi pihak pelabur, dengan fokus pada penyesuaian keputusan pelaburan kepada keperluan kewangan individu.
   • Private Placement pula bertujuan untuk syarikat mengumpul dana daripada pelabur terpilih untuk membiayai operasi atau pengembangan perniagaan mereka.

2. Struktur dan Pelaksanaan

   • Private Mandate membenarkan pelabur melantik pengurus pelaburan untuk menguruskan pelaburan mereka secara lebih peribadi, berdasarkan pilihan dan matlamat kewangan mereka.
   • Private Placement melibatkan penjualan sekuriti atau saham kepada pelabur terpilih tanpa melibatkan orang ramai.

3. Siapa Yang Terlibat?

   • Dalam private mandate, individu atau syarikat yang mahu menguruskan pelaburan mereka melantik pengurus pelaburan.
   • Dalam private placement, syarikat yang memerlukan dana akan memilih pelabur terpilih, seperti pelabur institusi atau individu berpendapatan tinggi.

4. Regulasi dan Prosedur

   • Private Mandate biasanya tidak memerlukan pengaturan ketat dari segi regulasi kerana ia adalah urusan peribadi antara pelabur dan pengurus pelaburan.
   • Private Placement, walaupun lebih mudah daripada IPO, masih tertakluk kepada regulasi dan kelulusan daripada pihak berkuasa seperti Suruhanjaya Sekuriti Malaysia.

5. Keuntungan dan Risiko

   • Dalam private mandate, keuntungan datang daripada keputusan pelaburan yang bijak oleh pengurus pelaburan, tetapi risiko adalah bergantung pada pengurusan dana dan keputusan pasaran.
   • Dalam private placement, pelabur mendapat keuntungan daripada potensi pertumbuhan saham syarikat yang mereka laburkan, tetapi risiko melibatkan prestasi syarikat itu sendiri.

Kelebihan dan Kekurangan Menggunakan Private Mandate dan Private Placement

Kelebihan Private Mandate

• Fleksibiliti yang tinggi dalam menguruskan portfolio pelaburan.
• Keputusan pelaburan yang lebih terperinci dan disesuaikan dengan matlamat individu.
• Pengurusan profesional oleh pengurus pelaburan yang berpengalaman.

Kekurangan Private Mandate

• Kos pengurusan yang lebih tinggi disebabkan bayaran pengurus pelaburan.
• Risiko bergantung sepenuhnya pada kebijaksanaan pengurus pelaburan.

Kelebihan Private Placement

• Pengumpulan dana yang cepat dan efisien.
• Tidak memerlukan tawaran awam yang rumit.
• Dapat menarik pelabur dengan kepakaran dan kapasiti kewangan yang tinggi.

Kekurangan Private Placement

• Hanya terbuka kepada pelabur terpilih, yang mengehadkan akses kepada pasaran saham.
• Berisiko bergantung pada prestasi syarikat yang menerima dana daripada pelaburan.

Kesimpulan

Dalam dunia kewangan Malaysia, private mandate dan private placement adalah dua mekanisme penting yang menawarkan peluang pelaburan yang berbeza. Private mandate lebih memberi fokus kepada pengurusan peribadi portfolio pelaburan, manakala private placement membolehkan syarikat mengumpul dana secara langsung daripada pelabur terpilih. Memahami perbezaan dan kelebihan kedua-dua kaedah ini adalah penting bagi pelabur yang ingin membuat keputusan pelaburan yang bijak dan sesuai dengan objektif kewangan mereka.

✔ Anda puas hati dengan maklumat dalam blog ini? Lengkap dan details kan? Harap dapat beri pencerahan tentang private mandate.
✔ Like FB Saya https://www.facebook.com/privatemandate
✔ Jika SERIUS nak mulakan pelaburan Private Mandate, boleh whatsapp saya = www.wasap.my/60134555888/privatemandate

Disclaimer:

1- Investment involve varying degree of risk, and there can be no assurance that the future performance of any specific investment, investment strategy or product made reference to directly or indirectly in this website.

2- Investment records displayed yet to be verified by an authorized third party.
3- Any part of this article cannot be re-published without consent of the owner.
4- This article is only opinion of authors and do not represent of any company. Please refer to official information of the related organization.

Penafian: Ini bukan nasihat kewangan atau pelaburan. Sila buat kajian sendiri sebelum membuat keputusan pelaburan. Dapatkan maklumat tepat daripada website rasmi pihak terbabit.